華為近日公布的前三季度財(cái)報(bào)引起了各大機(jī)構(gòu)與投資者的高度關(guān)注，而其業(yè)績穩(wěn)健增長的背后，一些相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈上的上市公司已經(jīng)被資金深度挖掘，成為細(xì)分行業(yè)的市場上漲龍頭。這其中有頻射芯片龍頭卓勝微、PCB（印制電路板）龍頭滬電股份等等，紛紛走出了遠(yuǎn)遠(yuǎn)跑贏市場的獨(dú)立行情。在采訪中，無論是內(nèi)資還是外資機(jī)構(gòu)專業(yè)人士均對科技股的后市行情寄予期待。
“華為概念股”跑贏市場
華為近日公布了2019年三季度經(jīng)營業(yè)績，數(shù)據(jù)顯示，2019前三季度華為營收同比增長24.4%至6108億元人民幣，已經(jīng)超過2017年全年，凈利潤率達(dá)8.7%。華為業(yè)績的強(qiáng)勢表現(xiàn)讓不少上市公司從中受益，對相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈形成了拉動效應(yīng)。
記者梳理同花順iFinD數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，A股310只華為概念股中，半數(shù)以上實(shí)現(xiàn)業(yè)績增長，108家上市公司增速超過20%，62家業(yè)績增速超過50%。廣發(fā)證券研報(bào)同時(shí)顯示，市場對于創(chuàng)業(yè)板三季報(bào)業(yè)績預(yù)期增速相對于半年報(bào)和一季報(bào)均加速，且增速在30%以上的二級行業(yè)主要分布在科技制造，例如通信設(shè)備、電子制造、電源設(shè)備等領(lǐng)域。
科技股行情確實(shí)成為了今年市場的一大主線，其中華為概念股更是早已成為資金布局的重點(diǎn)方向。業(yè)績增長預(yù)期或許可以用來解釋華為概念股今年以來表現(xiàn)強(qiáng)勢的原因。統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，96只華為概念股漲幅超過50%，40只股價(jià)實(shí)現(xiàn)了翻倍，走出了脫離大盤的獨(dú)立行情。其中，卓勝微漲幅超過800%，國聯(lián)股份、領(lǐng)益智造、武漢凡谷、滬電股份等多只股票漲幅超過了200%。
國信證券指出，華為品牌的創(chuàng)新明顯帶動三季度相關(guān)公司業(yè)績超預(yù)期，華為公司從通信到手機(jī)端的創(chuàng)新已經(jīng)上升一個(gè)大的臺階，帶動上游配套供應(yīng)鏈公司業(yè)績發(fā)展，可以預(yù)估華為的創(chuàng)新驅(qū)動將是繼蘋果品牌之后產(chǎn)業(yè)未來的核心驅(qū)動力之一。
一位外資機(jī)構(gòu)中國A股市場投資總監(jiān)向記者表達(dá)了這樣的觀點(diǎn)：“消費(fèi)和科技是我們看好的A股兩條投資主線，隨著國際貿(mào)易局勢不確定性加劇，中國國內(nèi)企業(yè)自主技術(shù)研發(fā)將逐步加快，這將給科技龍頭未來的業(yè)績增長帶來機(jī)遇。”
游資借機(jī)炒作妖股
“華為概念”東風(fēng)吹來，游資自然也不會錯(cuò)過這一炒作機(jī)遇。近期9天8漲停的誠邁科技成為了市場重點(diǎn)關(guān)注的對象，其股價(jià)異常波動也引起了監(jiān)管層關(guān)注。
誠邁科技發(fā)布公告稱，公司收到深交所下發(fā)的關(guān)注函，關(guān)注函要求說明公司與華為的具體合作模式、合作內(nèi)容，近期合作方向和業(yè)務(wù)量是否發(fā)生重大變化，是否直接參與鴻蒙系統(tǒng)建設(shè)并接觸核心技術(shù)等七方面問題。
目前，誠邁科技的動態(tài)市盈率已經(jīng)達(dá)到3747倍，有市場人士指出，華為概念股盡管備受資金追捧，但市場過度炒作之后熱點(diǎn)標(biāo)的的股價(jià)隨時(shí)存在回調(diào)風(fēng)險(xiǎn)。
值得注意的是，在炒作熱潮過后，上周不少科技股震蕩回調(diào)，TMT板塊小幅調(diào)整，其中計(jì)算機(jī)、通信、電子元器件三個(gè)板塊跌幅超過2%。
對此，匯豐晉信科技先鋒基金經(jīng)理陳平對記者表示，上周公布的CPI數(shù)據(jù)略超預(yù)期，引發(fā)市場對于后續(xù)貨幣政策放松空間的擔(dān)憂。由于成長股估值水平受利率波動影響較大，導(dǎo)致TMT等成長股板塊調(diào)整幅度相對更大。但TMT板塊下跌屬于市場的正常波動，并不會改變對于科技股新周期的看好。